Samsung at SK Hynix "inaayos ang kanilang estratehiya": Inilalapit ang plano ng produksyon para sa bagong planta ng imbakan

Sa harap ng biglaang pagtaas ng demand para sa memory chips na pinapagana ng artificial intelligence, ang dalawang higanteng kumpanya ng storage sa Korea na Samsung Electronics at SK Hynix ay pinapabilis ang pagpapatakbo ng kanilang bagong wafer plants, inililipat ang kanilang estratehikong pokus mula sa dating maingat na kontrol sa supply patungo sa agresibong pagpapalawak ng produksyon upang sunggaban ang benepisyo ng “super cycle” ng industriya.

Ayon sa ulat ng “Chosun Ilbo” ng Korea, planong paagahin ng SK Hynix ang trial run ng kanilang unang wafer plant sa Yongin sa Pebrero-Marso ng susunod na taon, na mas maaga kaysa sa orihinal na petsa ng pagkumpleto. Inililipat din ng Samsung Electronics ang pagsisimula ng produksyon ng P4 plant sa Pyeongtaek mula sa unang quarter ng susunod na taon papuntang ikaapat na quarter ngayong taon, na pinaaga ng humigit-kumulang tatlong buwan. Parehong kumpanya ay magpopokus sa pagde-deploy ng mga high value-added na produkto sa kanilang mga bagong linya, gaya ng high-performance DRAM at HBM (high bandwidth memory).

Ang pagpapabilis ng pagpapalawak ng produksyon ay dulot ng pagsabog ng demand para sa server chips na dinala ng global na pagpapalawak ng AI data centers. Ayon sa KB Securities, hanggang nitong Pebrero, ang supply rate ng memory chips para sa pangunahing mga kliyente ay nasa 60% lamang, na mas malala kaysa noong ikaapat na quarter ng nakaraang taon. Humigit-kumulang 70% ng memory chip shipments ng Samsung Electronics ay ina-absorb na ng mga AI data center companies.

Ipinapalagay ng merkado na magpapatuloy ang kakulangan sa supply hanggang 2027. Ayon sa Citigroup, ang supply growth rate ng DRAM at NAND flash ngayong taon ay 17.5% at 16.5%, samantalang ang demand growth ay aabot sa 20.1% at 21.4%.

Bagong mga Linya ng Produksyon, Ilang Buwan na Mas Maagang Magpapatakbo

Itinatayo ng SK Hynix ang unang wafer plant sa Yongin Semiconductor Cluster, na target matapos sa Mayo ng susunod na taon. Halos kalahati ng panlabas na estruktura ng proyekto ay tapos na, at tatlo sa anim na clean rooms ay sabay-sabay na ginagawa. Ang three-story na pabrika ay anim na beses ang laki ng M15X wafer plant nila sa Cheongju.

Ayon sa Chosun Ilbo na sumipi ng impormante, naghahanda ang SK Hynix na simulan ang trial run bago pa ang nakatakdang petsa ng pagkumpleto, maaaring kasing aga ng Pebrero-Marso ng susunod na taon. Plano ng kumpanya na mabilis na mag-install ng mga kagamitan sa mga clean room na unang matatapos, at bigyang-priyoridad ang produksyon ng high-performance DRAM (tulad ng DDR5) at HBM na sobrang taas ng demand sa panahon ng AI.

Ang Samsung Electronics ay nagtatayo ng P4 (ika-apat na pabrika) wafer plant sa Pyeongtaek, na orihinal na nakatakdang matapos sa unang quarter ng susunod na taon ngunit ngayon ay pinaaga sa ikaapat na quarter ng taong ito, pinaikli ng humigit-kumulang tatlong buwan ang production timetable. Flexible ang Samsung Electronics sa pag-aallocate ng memory at wafer foundry equipment depende sa market conditions, at inaasahang magpopokus ang P4 sa paggawa ng mga high-performance memory na kulang sa supply ngayon. Napabalita na may bagong stratehiya ang Samsung Electronics na magtayo ng 10-nanometer sixth generation (1c) DRAM production line para sa HBM sa P4 plant, na may inaasahang buwanang kapasidad na 100,000 hanggang 120,000 wafers.

Ayon sa Chosun Ilbo na sumipi ng isang semiconductor industry insider:

"Abalang-abala ngayon ang mga Korean memory companies sa pagpaaga ng production schedules."

Kahit Palawakin ang Kapasidad, Hindi Pa Rin Masusundan ang Bilis ng Demand

Ayon sa market research agency na Omdia, ang taunang DRAM production capacity (batay sa wafers) ng Samsung Electronics ay aakyat mula 7.47 milyon ngayong 2024 patungong 8.175 milyon ngayong taon. Ang kapasidad ng SK Hynix naman ay aakyat mula 5.115 milyon patungong 6.39 milyon. Sa mas maagang operasyon ng mga bagong pabrika, inaasahang mas lalo pang lalaki ang produksyon sa susunod na taon.

Ang pangunahing dahilan ng mabilis na pagpapalawak ng dalawang kumpanya ay ang pagtaas ng demand para sa high-performance DRAM ng server na dulot ng expansion ng AI data centers. Dahil naka-focus ang mga production line sa high value-added HBM chips, nababawasan ang output ng general DRAM, na lalong nagpapalala sa kakulangan ng supply.

Ayon sa KB Securities:

"Hanggang Pebrero, mas lumala pa ang kakulangan sa supply ng memory chips kaysa noong ikaapat na quarter ng nakaraang taon, at ang supply rate para sa pangunahing kliyente ay 60% lamang. Ang 70% ng memory chip shipments ng Samsung Electronics ay napupunta sa mga AI data center companies."

Sinuri ng Citigroup na ang supply growth rate ng DRAM ngayong taon ay 17.5% at 16.5% para sa NAND flash. Sa kabilang banda, inaasahang aabot sa 20.1% ang growth rate ng demand para sa DRAM at 21.4% para sa NAND flash, na nagpapahiwatig na patuloy na mauuna ang demand kaysa supply.

Ayon sa mga pangunahing market research institutions tulad ng Morningstar at JPMorgan, inaasahan na magpapatuloy ang kakulangan ng memory supply hanggang 2027. Ayon sa DS Investment Securities:

"Kung 1% lang ang paglago ng supply pagsapit ng 2027, ang DRAM cycle na ito ay tatagal nang hindi bababa sa 2027. Ang demand para sa server-centric DRAM ay direktang may kaugnayan sa competitiveness, kaya’t mahirap itong bawasan, at inaasahang magpapatuloy ang pagtaas ng presyo hanggang sa ikatlong quarter ng 2026."

Kumpirmadong Malaking Pagtaas ng Capital Expenditure ng mga Kumpanya

Parehong inanunsyo ng Samsung Electronics at SK Hynix sa kanilang pinakahuling earnings report na palalakihin nila ang capital expenditure ngayong taon upang matugunan ang kakulangan sa memory chips. Ayon kay Kim Jae-june, Vice President ng Memory Division ng Samsung Electronics:

"Dahil inaasahan naming magpapatuloy ang AI-related demand, plano naming lubos na palawakin ang investment sa kagamitan pagsapit ng 2026. Ngunit ngayong taon at sa susunod, limitado ang expansion ng kagamitan, kaya’t maaaring lumala pa ang supply shortage."

Ipinapakita ng pahayag na ito ang time lag o pagkaantala ng epekto ng semiconductor production expansion. Kahit na pinalalaki ng mga kumpanya ang investment at pinaaga ang operasyon ng mga pabrika, may oras na kailangan mula sa konstruksyon hanggang sa maabot ang stable na mass production, kaya’t mahirap agad maresolba ang imbalance ng supply at demand.

Ipinaliwanag ng isang semiconductor industry insider ang estratehikong layunin ng paagang trial run:

"Ito ay para mabilis na makapagsimula ng trial run, maging stable ang mass production system, at sabay magpadala ng signal sa mga kliyente na kaya naming magbigay ng matatag na supply."