Deribit, eine renommierte Krypto-Derivatebörse, hat die Ankündigung eines bedeutenden Optionsverfalls veröffentlicht, der für den 30. Januar um 8:00 UTC geplant ist. Konkret soll bei diesem Ereignis ein beeindruckender Wert von 9,5 Milliarden US-Dollar in Ethereum ($ETH)- und Bitcoin ($BTC)-Kontrakten abgewickelt werden. Laut der offiziellen X-Ankündigung von Deribit könnte dieses Ereignis die Schlüsselniveaus erheblich erhöhen, insbesondere in der Nähe der Schmerzpunkte beider Top-Kryptowährungen. In dieser Hinsicht gilt die Entwicklung als einer der größten monatlichen Verfälle.
Deribit kündigt Optionsverfall von 9,5 Milliarden US-Dollar an und erhöht Volatilität um Max-Pain-Niveaus
Die Ankündigung von Deribit zum Krypto-Optionsverfall im Wert von 9,5 Milliarden US-Dollar dürfte $ETH und $BTC in Bezug auf Volatilität rund um kritische Schmerzpunkte positionieren. Gleichzeitig sichern sich Händler trotz überwiegend bullisher Ausrichtung deutlich gegen Abwärtsrisiken ab. Die Mitteilung zeigt, dass Bitcoin ($BTC)-Optionen 8,27 Milliarden US-Dollar Nominalwert des Gesamtbetrags ausmachen.
Zusätzlich liegt das Put/Call-Verhältnis bei 0,54, wobei der Max-Pain-Preis bei 90.000 US-Dollar liegt. Darüber hinaus machen Ethereum ($ETH)-Optionen 1,27 Milliarden US-Dollar Nominalwert des genannten Betrags aus. Gleichzeitig beträgt hier das Put/Call-Verhältnis 0,74 und der Max-Pain liegt bei 3.100 US-Dollar. Max Pain bezeichnet den Ausübungspreis, bei dem die meisten Optionen wertlos verfallen würden. Dies dient häufig als „Preismagnet“, da Hedging-Operationen der Händler die Kassapreise in Richtung Abwicklung ziehen können.
Optionsverfall könnte das Marktgefühl für Februar in beide Richtungen prägen
Laut Deribit wird der aktuelle Kursverlauf hauptsächlich durch Positionsmodelle im Vergleich zu externen Nachrichten bestimmt. In diesem Zusammenhang ist das offene Interesse (OI) bei Futures stabil, während Optionen die Exponierung dominieren. Vor diesem Hintergrund haben BlockScholes und andere Marktbeobachter aufgrund makroökonomischer Spannungen einen möglichen Anstieg der kurzfristigen impliziten Volatilität hervorgehoben, obwohl länger laufende Optionen relativ unverändert bleiben. Insgesamt könnte das Ereignis, da Deribit mehr als achtzig Prozent der weltweiten Krypto-Optionsaktivität ausmacht, das Marktgefühl für den Februar prägen und bei anhaltend bullisher Tendenz eine Erholung signalisieren.
